Implizite Volatilität

Implizite Volatilität Die implizite Volatilität ist eine Option spezifische tigen. Die implizite Volatilität ist der Markt die Maß für die zukünftige Volatilität eines Basiswertes. Wenn das klingt kompliziert, lassen Sie mich es brechen für Sie ... Es gibt vier Haupteinflussfaktoren auf ein Optionspreis. Diese Faktoren sind Volatilität Zeitwertverfall, Wahrscheinlichkeit und Interesse. Dividenden können auch ins Spiel kommen, aber wir reden über die Volatilität sprechen also lassen Sie uns beim Thema zu bleiben. Im Handel mit Optionen. Volatilität wird gemessen und am häufigsten als historische Volatilität und implizite Volatilität verwendet. Historische Volatilität eines Vermögenswertes oder Lager, ist genau, wie es sich anhört ... eine historische Maßstab für die Volatilität eines Vermögenswertes. Zum Beispiel, wenn Sie von Dezember 2010 für US Steel (X) zu buchen, die historische Volatilität, es ist 21.59. Es ist wahrscheinlich ein wenig volatiler als der durchschnittliche Aktien. Bedeutung, zog der Aktienkurs um, aber nicht verrückt, wilde Schaukeln. Nun, nehmen Sie AgFeed Industries (FEED) zum Beispiel. Ihre historische Volatilität ab Dezember 2010 ist sehr hoch am 48.98. Das bedeutet, dass FEED zog große Schaukel und große Brocken im Dezember 2010. Während historische Volatilität misst die früheren Volatilität eines Vermögenswertes oder Lager in diesem Fall ... implizite Volatilität ist der Markt die Schätzung der zugrunde liegenden Vermögenswerte mögliche Ausmaß der Bewegung in beide Richtungen. Oft wird die implizite Volatilität einer Option als ein Maß für die Optionen relativer Wert, anstatt ihren Preis verwendet. Der Grund dafür ist, hängt der Preis einer Option, die unmittelbar auf den Preis des zugrunde liegenden Vermögenswertes. Wir sind nur die Spitze des Eisbergs, wie in der Tiefe können wir auf das Thema der impliziten Volatilität zu bekommen. Mit dieser sagte, würden wir nachlässig, wenn wir nicht zumindest die Rolle des Optionspreismodelle zu nennen. Ich bin sicher, Sie stimmen möchten, ist es wichtig, die Arbeitsteile im Rahmen eines Asset Sie handeln wissen. Die durchschnittliche Trader sollte einfach wissen, auch wenn Sie nicht aktiv benutzen. Endeffekt… Je höher die implizite Volatilität, desto mehr ein Vermögenswert voraussichtlich zu bewegen. Daher gibt es eine größere Möglichkeit, dass die zugrunde liegenden Vermögenswert zu Ihren Gunsten zu verschieben. Genau das Gegenteil ist der Fall mit niedrigen impliziten Volatilität. Je niedriger die implizite Volatilität, wird erwartet, desto mehr stagniert der Vermögenswert zu sein. Als solche, es senkt die Möglichkeit, dass die Aktie zu Ihren Gunsten zu verschieben.